人民財訊4月30日電，隨著全球AI大模型持續迭代，算力需求正從訓練側加速向推理側延伸，這極大地推高了AI算力資源需求。
在此背景下，國內算力租賃、AIDC（智算中心）運營等賽道正步入高景氣周期。其中，兩家頭部算力租賃公司利通電子、協創數據，今年一季度凈利潤同比分別大幅增長821.08%、343.45%；AIDC代表企業如潤澤科技、奧飛數據一季度凈利潤同比分別增長35.35%、79.19%；與業績相對應的是，相關公司股價表現不俗。
對于產業趨勢，妙投高級研究員張博稱，在國產替代推進過程中，芯片價值會持續上升，但其業績兌現有一個爬坡過程，算力租賃反而更容易先承接需求，最容易體現價格變化，也最容易形成收入和利潤。短期看，最先受益的是算力租賃；中期看，AIDC等基礎設施環節會逐步跟上；長期看，真正決定產業格局的仍然是芯片和生態。
